«С появлением более 30 новых предприятий на рынке полиэстера в 2023 году ожидается усиление конкуренции за различные виды полиэстера в первой половине 2024 года, а затраты на переработку будут низкими». Что касается полиэфирных хлопьев, DTY и других видов, производство которых увеличится в 2023 году, то они могут приблизиться к линии убытков», — сказал ответственный сотрудник среднего предприятия по производству полиэстера в провинции Цзянсу.
В 2023 году «главной движущей силой» расширения мощностей полиэфирной промышленности по-прежнему остается ведущее предприятие. В феврале были введены в эксплуатацию установки по производству полиэфирных нитей мощностью 360 000 тонн, расположенные в провинции Цзянсу: Jiangsu Shuyang Tongkun Hengyang Chemical fiber 300 000 тонн, Tongkun Hengsuper chemical fiber 600 000 тонн в Чжоуцюане, провинция Чжэцзян, и Jiangsu Xinyi New Fengming Jiangsu Xintuo New Material. В марте были введены в эксплуатацию установки по производству полиэфирных нитей мощностью 200 000 тонн, расположенные в Шаосине, провинция Чжэцзян, и Jiangsu Jiatong Energy 300 000 тонн в Наньтуне, провинция Цзянсу…
Компания Tongkun Group Co., LTD. (далее именуемая «Акции Tongkun») имеет производственную мощность 11,2 млн тонн полимеризованного полиэстера и 11,7 млн тонн полиэфирной нити, занимая первое место в отрасли по производственной мощности и объему производства полиэфирной нити. В первом полугодии 2023 года новая производственная мощность Tongkun по выпуску полиэстера и полиэфирной нити составила 2,1 млн тонн.
Производственная мощность группы компаний Xinfengming по выпуску полиэфирной нити составляет 7,4 миллиона тонн, а по выпуску полиэфирного штапельного волокна — 1,2 миллиона тонн. При этом компания Jiangsu Xintuo New Materials, дочернее предприятие New Fengming, увеличила производство полиэфирного штапельного волокна на 600 000 тонн в период с августа 2022 года по первое полугодие 2023 года.
Производственная мощность компании Hengyi Petrochemical по выпуску полиэфирных нитей составляет 6,445 млн тонн, штапельного волокна — 1,18 млн тонн, а полиэфирной крошки — 740 000 тонн. В мае 2023 года ее дочерняя компания Suqian Yida New Materials Co., Ltd. запустила в производство 300 000 тонн полиэфирного штапельного волокна.
Компания Jiangsu Dongfang Shenghong Co., LTD. (далее именуемая «Dongfang Shenghong») имеет производственную мощность 3,3 миллиона тонн в год дифференцированных волокон, в основном высококачественной продукции из эластичного текстурированного шелка (DTY), а также более 300 000 тонн переработанных волокон.
Статистика показывает, что в 2023 году китайская полиэфирная промышленность увеличила производственные мощности примерно на 10 миллионов тонн, достигнув около 80,15 миллионов тонн, что на 186,3% больше по сравнению с 2010 годом, и составляет примерно 8,4% среднегодового темпа роста. При этом в отрасли производства полиэфирных нитей было добавлено 4,42 миллиона тонн мощностей.
Увеличение объёма производства полиэстеровой продукции приводит к сокращению прибыли предприятия, в целом наблюдается значительное давление на прибыль.
«За 23 года, на фоне высокого уровня производства и строительства, средняя цена полиэфирного волокна упала, объемы производства то росли, то сокращались, и в целом давление на прибыль компаний стало ощутимым», — сказал главный инженер компании Sheng Hong Group Co., Ltd. Мэй Фэн.
«Темпы роста спроса на полиэфирную нить значительно отстают от темпов роста предложения, что подчеркивает проблему несоответствия спроса и предложения. Ожидается, что в течение года общий денежный поток в отрасли производства полиэфирной нити восстановится, но, по всей видимости, будет сложно обратить вспять ситуацию с убытками». Аналитик компании Longzhong Чжу Яцюн отметил, что, хотя в этом году отечественная отрасль производства полиэфирной нити увеличила производственные мощности более чем на 4 миллиона тонн, темпы ввода в эксплуатацию нового оборудования относительно медленные.
Она сообщила, что за первое полугодие 2023 года фактическое производство составило 26,267 млн тонн, что на 1,8% меньше, чем годом ранее. Со второго квартала до начала третьего квартала поставки полиэфирной нити оставались относительно стабильными, пиком года стал период с июля по август. В ноябре неожиданные поломки некоторых устройств привели к их остановке, а некоторые заводы сократили производство, в результате чего общие поставки полиэфирной нити немного снизились. В конце года, после распродажи зимних заказов, спрос на полиэфирную нить снизился, и предложение показало тенденцию к снижению. «Противоречие между спросом и предложением привело к постоянному сокращению денежных потоков от поставок полиэфирной нити, и в настоящее время денежные потоки по некоторым моделям продукции даже понесли убытки».
Из-за более низкого, чем ожидалось, конечного спроса, спустя 23 года, давление на прибыль химической волоконной промышленности остается значительным, однако ситуация с прибыльностью улучшилась с третьего квартала.
Данные Национального бюро статистики показывают, что с января по сентябрь операционная прибыль предприятий химической промышленности увеличилась на 2,81% в годовом исчислении, а с августа совокупный темп роста стал положительным; общая прибыль снизилась на 10,86% в годовом исчислении, что на 44,72 процентных пункта меньше, чем в январе-июне. Маржа выручки составила 1,67%, увеличившись на 0,51 процентных пункта по сравнению с январем-июнем.
В полиэфирной промышленности изменение прибыльности может отражаться на показателях ведущих компаний, акции которых котируются на бирже.
Компания Hengli Petrochemical Co., Ltd. за первые три квартала достигла операционной прибыли в размере 173,12 млрд юаней, что на 1,62% больше, чем годом ранее; чистая прибыль, причитающаяся акционерам компаний, котирующихся на бирже, составила 5,701 млрд юаней, снизившись на 6,34% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. В первом полугодии выручка компании снизилась на 8,16% по сравнению с прошлым годом, а чистая прибыль, причитающаяся акционерам, упала на 62,01% по сравнению с прошлым годом.
Компания Hengyi Petrochemical Co., Ltd. достигла выручки в размере 101,529 млрд юаней за первые три квартала, что на 17,67% меньше, чем годом ранее; чистая прибыль, приходящаяся на акционеров, составила 206 млн юаней, что на 84,34% меньше, чем годом ранее. При этом выручка в третьем квартале составила 37,213 млрд юаней, что на 14,48% меньше, чем годом ранее; чистая прибыль, приходящаяся на акционеров, составила 130 млн юаней, увеличившись на 126,25%. В первом полугодии операционная прибыль снизилась на 19,41% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, а чистая прибыль, приходящаяся на акционеров, упала на 95,8% по сравнению с прошлым годом.
Компания Tongkun Group Co., Ltd. за первые три квартала достигла выручки в размере 61,742 млрд юаней, что на 30,84% больше, чем годом ранее; чистая прибыль, приходящаяся на акционеров, составила 904 млн юаней, что на 53,23% меньше, чем годом ранее. В первом полугодии выручка выросла на 23,6%, а чистая прибыль, приходящаяся на акционеров, снизилась на 95,42%.
В первой половине года конкуренция между различными видами полиэстера усилится, а также из-за бутылочной крошки, ДТИ или вблизи линии прибыли и убытков.
Очевидно, что конкуренция на рынке полиэстера становится все более жесткой, и феномен «выживания сильнейших» на рынке усиливается. Реальным примером является то, что за последние два года ряд предприятий и мощностей, недостаточно конкурентоспособных на рынке полиэстера, начали уходить с рынка.
Согласно статистическим данным компании Longzhong Information, в 2022 году в Шаосине, Кэцяо и других местах было выведено из эксплуатации в общей сложности 930 000 тонн полиэфирной нити. В 2023 году объемы долгосрочно закрытых мощностей по производству полиэстера составили 2,84 миллиона тонн, а общий объем ликвидированных старых мощностей — 2,03 миллиона тонн.
«В последние годы предложение полиэфирной промышленности постоянно растет, на это накладывается множество факторов, и денежный поток полиэфирной нити непрерывно сокращается. В таких условиях энтузиазм в отношении производства со стороны малых и средних предприятий, а также предприятий, занимающихся производством различных видов полиэстера, невысок», — сказал Чжу Яцюн. «В 2020-2024 годах ожидается, что потенциальный объем производства полиэфирной продукции в стране составит 3,57 млн тонн, из которых 2,61 млн тонн придется на производство полиэфирной нити, что составляет 73,1%, и именно полиэфирная нить лидирует в этом процессе».
«С появлением более 30 новых предприятий на рынке полиэстера в 2023 году ожидается усиление конкуренции за различные виды полиэстера в первой половине 2024 года, а затраты на переработку будут низкими». Что касается полиэфирных хлопьев, DTY и других видов, производство которых увеличится в 2023 году, то они могут приблизиться к линии убытков», — сказал ответственный сотрудник среднего предприятия по производству полиэстера в провинции Цзянсу.
Источники: China Textile News, Longzhong Information, Network
Дата публикации: 16 января 2024 г.